Chiến Lược Đầu Tư
HDCapital hướng đến tăng trưởng lợi nhuận ổn định và bền vững, song song với bảo toàn vốn đầu tư cho khách hàng. Chiến lược được thiết kế phù hợp với từng sản phẩm quỹ, trong đó HDBond tập trung vào các tài sản có thu nhập cố định nhằm duy trì hiệu suất ổn định ngay cả trong giai đoạn thị trường biến động.
Tùy thuộc vào từng loại quỹ, HDCapital áp dụng chiến lược đầu tư linh hoạt, kết hợp giữa chủ động (active) thông qua phân tích, chọn lọc tài sản tiềm năng và thụ động (passive) nhằm mô phỏng hoặc duy trì danh mục phù hợp với chỉ số tham chiếu, giúp tối ưu hóa chi phí và kiểm soát rủi ro.
Phân bổ tài sản dựa trên phân tích vĩ mô, xu hướng lãi suất, thanh khoản thị trường, cùng với mức độ rủi ro chấp nhận được của quỹ. Việc kết hợp giữa trái phiếu doanh nghiệp, cổ phiếu niêm yết, chứng chỉ tiền gửi và các công cụ tiền tệ giúp đa dạng hóa danh mục, giảm thiểu biến động và tối ưu hóa lợi nhuận.
Danh mục đầu tư được xem xét và tái cơ cấu định kỳ hàng quý, hoặc khi xuất hiện biến động lớn trên thị trường như thay đổi chính sách lãi suất hay biến động dòng tiền. Mục tiêu là duy trì cân bằng giữa rủi ro và lợi nhuận, đảm bảo danh mục luôn phù hợp với chiến lược tổng thể của quỹ.
Hiện tại, HDCapital ưu tiên quản lý rủi ro thông qua phân bổ tài sản hợp lý và giới hạn đầu tư, thay vì sử dụng công cụ phái sinh. Tuy nhiên, công ty vẫn nghiên cứu khả năng áp dụng các công cụ phòng ngừa rủi ro (hedging) trong tương lai, khi khung pháp lý và điều kiện thị trường cho phép.
HDCapital thường xuyên phân tích xu hướng lãi suất và đường cong lợi suất, từ đó điều chỉnh duration (thời hạn đầu tư trung bình) của danh mục trái phiếu để tối ưu hóa lợi nhuận. Khi lãi suất tăng, quỹ giảm duration để hạn chế rủi ro giá; khi lãi suất giảm, duration được kéo dài để hưởng lợi từ tăng giá trái phiếu.
Trước khi đầu tư, đội ngũ phân tích tiến hành đánh giá năng lực tài chính, uy tín phát hành, khả năng trả nợ và triển vọng kinh doanh của doanh nghiệp. Ngoài ra, quỹ chỉ đầu tư vào doanh nghiệp có báo cáo kiểm toán minh bạch, hệ số nợ an toàn và tài sản đảm bảo rõ ràng, nhằm kiểm soát chặt chẽ rủi ro tín dụng.
Có. HDCapital theo dõi các chu kỳ kinh tế và chính sách tiền tệ để xác định thời điểm tối ưu cho từng loại tài sản. Trong giai đoạn tăng trưởng, quỹ có thể tăng tỷ trọng cổ phiếu; ngược lại, khi thị trường bất ổn, quỹ sẽ chuyển hướng sang trái phiếu hoặc chứng chỉ tiền gửi an toàn.
Có. HDCapital tích hợp các yếu tố ESG vào quá trình phân tích và lựa chọn tài sản, ưu tiên doanh nghiệp có quản trị minh bạch, tuân thủ quy định pháp lý, hoạt động bền vững và trách nhiệm xã hội cao, nhằm hướng đến phát triển lâu dài và giảm thiểu rủi ro phi tài chính.
